Керен иштальмут (учебный фонд)
Время чтения: ~3 мин
Керен иштальмут (קרן השתלמות) — это один из самых выгодных с точки зрения налогов инструментов накопления в Израиле. Начинался он как фонд для профессионального обучения и повышения квалификации, но со временем превратился в общий счёт для среднесрочных накоплений, которым пользуются миллионы израильтян. В этом руководстве мы объясняем, что это такое, как деньги поступают на счёт и снимаются с него, какие есть налоговые льготы и на что смотреть при сравнении фондов.
Что такое керен иштальмут
Керен иштальмут — это накопительный счёт, которым управляет инвестиционный дом или страховая компания. Деньги вносятся каждый месяц, фонд инвестирует их на финансовых рынках согласно выбранному вами направлению, и остаток со временем растёт. Такой фонд могут иметь как наёмные работники, так и самозанятые. Для работника это льгота от места работы: работодатель и работник каждый месяц вносят свою долю от зарплаты. Самозанятый может открыть фонд самостоятельно и вносить деньги напрямую.
Как он пополняется
Для наёмного работника обычное распределение такое: работодатель вносит в фонд до 7.5% от брутто-зарплаты, а работник — 2.5%, вместе до потолка зарплаты, который устанавливается каждый год. Доля работодателя — это реальная прибавка к вашему доходу, поэтому керен иштальмут обычно является одной из самых ценных льгот, которые может предложить работа. Самозанятый сам решает, сколько внести, до годового потолка, и часть этого взноса признаётся расходом на ведение бизнеса для целей налогообложения.
Налоговые льготы
Две налоговые льготы делают керен иштальмут особенным инструментом. Во-первых, взносы в пределах установленного законом потолка освобождены от подоходного налога при внесении. Во-вторых, прибыль, которую зарабатывает фонд, освобождена от налога на прирост капитала при снятии, если фонд достиг необходимого возраста. На обычном инвестиционном счёте вы платите 25% налога с реальной прибыли; в керен иштальмут, в пределах потолка, вы не платите ничего. Для наёмного работника льготы действуют на взносы до 10% от зарплаты, при месячном потолке зарплаты 15 712 ₪, что составляет около 1 572 ₪ в месяц суммарных взносов. Взносы сверх потолка теряют освобождение на превышающую часть, поэтому полезно знать, где проходит потолок.
Правило шести лет и ликвидность
Деньги в керен иштальмут становятся полностью доступными через шесть лет. С этого момента вы можете снять весь остаток, включая прибыль, не платя налога. Снимать необязательно: многие оставляют фонд открытым и позволяют ему годами или десятилетиями расти дальше без налога, рассматривая его как долгосрочную инвестицию. Есть и более короткий путь: уже через три года деньги можно снять без налога, если они используются на утверждённое профессиональное обучение. Снятие раньше срока по любой другой причине означает потерю налоговой льготы и уплату налога с прибыли.
Инвестиционные направления
Каждый керен иштальмут предлагает несколько направлений, и вы выбираете то, которое соответствует уровню риска, на который вы готовы пойти. Общее направление держит смесь акций и облигаций; акционное направление держит в основном акции и колеблется резче; облигационное или денежно-рыночное направление стабильнее; есть также индексные направления и направления, соответствующие религиозным требованиям. Вы можете переходить между направлениями внутри одного фонда, не создавая налогового события, поэтому ранний выбор вас не связывает.
Управляющие комиссии (дмей ниуль)
Фонд взимает управляющую комиссию (דמי ניהול), которая берётся как годовой процент от вашего остатка, а некоторые фонды также взимают комиссию с каждого взноса. Комиссия ограничена регулированием, но большинство людей платят меньше потолка, и её можно обсуждать, особенно когда ваш остаток становится большим. Поскольку комиссия взимается каждый год со всего остатка, разница, которая кажется крошечной, превращается в реальные деньги за десять или двадцать лет.
Как сравнивать учебные фонды
Когда вы сравниваете фонды, не смотрите только на один сильный год. Проверьте чистую доходность за три, пять и десять лет, чтобы краткосрочная удача не решала за вас, и поставьте рядом с ней управляющую комиссию, поскольку высокая комиссия съедает доходность каждого года. Убедитесь, что вы сравниваете фонды в одном и том же направлении, потому что акционное направление и облигационное — это не один и тот же продукт. Вы можете сравнить любой керен иштальмут на нашем сайте, используя официальные данные регулятора.
Только общая информация, не является советом. Источники: данные Управления рынка капитала и Коль-Зхут.